كان يمكن أن تنبأ الذكاء الاصطناعى – حتى بمنع – تحطم المانترا

هز سقوط تعويذة (OM) ، الرمز الأصلي لمغني الأصول في العالم الحقيقي في العالم ، سوق التشفير في 13 أبريل. في غضون ساعات ، شهدت الأصول سقفها في السوق من أكثر من 6 مليارات دولار إلى حوالي 500 مليون دولار.

في السوق التي تم نشرها بالفعل من قبل مليار دولار ، أثبت انهيار أصول المانترا الأصلية مرة أخرى أن الاختراقات ليست العدو الوحيد للصناعة-لقد تم شل كريبتو بسبب الإهمال. ألقى الفريق الذي يقف خلف تعويذة باللوم على “التصفية القسرية” في تحطم الرمز المميز بنسبة 90 ٪ ، وهو نصف القصة فقط.

نظرًا لأن المزيد من أسطح البيانات ، فقد أصبح من الواضح أن الانهيار لم يكن مجرد حالة توقيت مؤسف أو تقلبات السوق العالية. لقد كانت كارثة يمكن الوقاية منها تحتوي على العديد من المحفزات ، مثل المواقف المفرطة ، والسيولة الضعيفة ، والفجوات المختلفة في أنظمة إدارة المخاطر الآلية.

ومن المفارقات أن الذكاء الاصطناعي ، والتكنولوجيا التي كان المبشرين التشفير التي كانت تشيد بها على مدار السنوات الثلاث الماضية ، كان يمكن أن تنبأ بها ، وعلمها ، وحتى منعت هذا الحادث ، لو تم تنفيذها بشكل صحيح.

اختبار الإجهاد السيولة AI-

تكمن مشكلة اختبار الإجهاد المالي التقليدي في أنه مصمم للأسواق المستقرة والمنظمة والأصول التقليدية مثل الأسهم والسندات ، حيث يكون التقلب الشديد نادرًا. تعمل العملات المشفرة ، من ناحية أخرى ، في حقيقة مختلفة حيث تتأرجح الأسعار البرية وحوادث السيولة المفاجئة شائعة جدًا وجزء من لعبة السوق. أطر المخاطر القديمة التي تعتمد على الأنماط التاريخية تفشل في التقاط هذه الصدمات.

يوفر اختبار الإجهاد الذي يحركه AI بديل ديناميكي. بدلاً من الاعتماد على البيانات التاريخية الثابتة ، تتكيف نماذج التعلم الآلي مع الظروف في الوقت الفعلي ، وتحليل معنويات السوق ، والمقاييس على السلسلة ، وأنماط السيولة.

تركز طريقة جديدة تسمى اختبار الإجهاد القائم على التزوير على تقليل مخاطر الخسائر الشديدة ، وهي على وجه التحديد أحداث “ذيل الدهون” التي تميز فشل سوق التشفير. يمكن أن تساعد هذه التقنية الشركات في أحداث “أقل قابلية للتنبؤ بها وعالي التأثير” مثل تعويذة الحديثة و 2022 Terra (Luna). خلال انهيار Terra في عام 2022 ، فشلت نماذج المخاطر التقليدية لأنها لم تتوقع مدى سرعة stablecoin de-peg في محو قدره 60 مليار دولار.

يوضح البحث أن المحافظ المصممة لتقليل تقلبات المخاطر الشديدة حقق عائدًا بنسبة 491 ٪ مع نموذج الاختطاف ، متغلبًا على نهج “الشراء والاحتفال” البسيط بنسبة 426 ٪ وحتى يتفوق على تلك المبنية حول استراتيجيات نسبة الحبيب التقليدية ، مع عودة بنسبة 384 ٪.

تشير قيمة التقرن العالية إلى احتمال أعلى للتقلب الشديد. في التشفير ، هذه الأحداث ليست شاذة – إنها جزء من المشهد.

كان من الممكن وضع علامة على تعرض تعويذة لسيولة عطلة نهاية الأسبوع الرقيقة وتركيز الرمز المميز مسبقًا مع أساليب اختبار الإجهاد التي تعمل بالانعدام الذكاء ، مما يوفر لأصحاب المصلحة نافذة للعمل قبل الكارثة.

تتبع الحركات والعلام مع الذكاء الاصطناعي

شفافية blockchain هي أعظم قوته ، ومع ذلك فإن مراقبة ملايين المعاملات يدويًا أمر مستحيل. هذا هو المكان الذي تتفوق فيه الذكاء الاصطناعي. يمكن لعوامل الذكاء الاصطناعى المستقلة مسح النشاط على السلسلة بشكل مستمر والعلم أنماط غير عادية قد تشير إلى التلاعب الوشيك في السوق ، كل ذلك دون الحاجة إلى تورط الإنسان.

في حالة Mantra ، كشفت بيانات blockchain التي تم تحليلها بعد الحادث عن علامات قول. قبل أيام قليلة من الانهيار ، قيل إن المحفظة المرتبطة بالليزر الرقمية نقلت 6.5 مليون رمز أملي إلى محفظة أخرى ، ثم أرسلها إلى OKX ، حيث تم تصفيةها. كان من الممكن أن يكتشف نظام مراقبة الذكاء الاصطناعى هذه الحركات في الوقت الفعلي ، حيث يصدر تنبيهات فورية للتبادلات والمنظمين والمجتمع الأوسع.

يمكن أن يميز عوامل الذكاء الاصطناعى سلوك السوق الروتيني عن التلاعب المحتمل لأنهم لا يتتبعون فقط المعاملات ولكن أيضًا بناء ملفات تعريف سلوكية عبر شبكات المحفظة.

التنبؤ بمنافقات دفتر الطلبات

ربما كانت الطريقة الأكثر مباشرة من الذكاء الاصطناعى قد منعت تحطم المانترا هي من خلال تحليل دفتر الطلبات المتطورة. تكشف كتب الطلبات عن الصحة الحقيقية للسوق ، لكن تعقيدها يتطلب أكثر من مجرد تحليل على مستوى السطح.

أثبتت نماذج التعلم العميق ، وخاصة الشبكات العصبية التلافيفية وشبكات الذاكرة طويلة الأجل طويلة الأجل ، أنها تقدم نتائج واعدة في التنبؤ بحركات أسعار الأسعار بناءً على بيانات دفتر الطلبات. وجدت إحدى الدراسات أن CNNs الزمنية يمكن أن تتنبأ بتحولات أسعار Bitcoin (BTC) بدقة تصل إلى 76 ٪.

كان التحليل الذي يحركه الذكاء الاصطناعي لعمق السوق يسلط الضوء على خطر انزلاق كبير من أوامر البيع الكبيرة-الشروط الناضجة لانهيار سعر متتالي. وبالتالي ، يمكن أن تعرض هذه النماذج هشاشة تعويذة من خلال تحديد كتب الطلبات الرقيقة بشكل خطير خلال ساعات التداول في عطلة نهاية الأسبوع.

بمساعدة من الذكاء الاصطناعي ونماذج التعلم العميق ، يمكن لشركات التشفير تنفيذ ضمانات ديناميكية مثل قواطع الدوائر الناتجة عن انخفاضات في الأسعار الحادة والضعف الهيكلي في السيولة للعلامة أو منع المواقف المشابهة للتغني.

بناء نظام تشفير مرن مع الذكاء الاصطناعي

في حين أن تقنية blockchain تعد باللمركزية والشفافية ، إلا أنها تظل عرضة للخطر دون أنظمة إدارة المخاطر المتقدمة التي تعمل بمواد الذكاء الاصطناعى والتي يمكنها معالجة ملايين المعاملات والأنماط المشبوهة. لقد أثبت انهيار الأصول البارزة مثل Mantra و Terra الحاجة إلى هذه الأنظمة.

يجب أن تعطي المؤسسات المالية ذات التعرض للتشفير أولويات أطر اختبار الإجهاد الديناميكية التي تدمج كل من البيانات الموجودة على السلسلة وخارجها. يجب أن تكون مراقبة المعاملات في الوقت الفعلي ، مدعومة من وكلاء الذكاء الاصطناعي ، هي الممارسة المعتادة لمقدمي البورصات ومقدمي السيولة. يعد تحليل دفتر الطلبات المستمر أمرًا بالغ الأهمية أيضًا لتوقع مخاطر الانزلاق ومنع حوادث تعتمد على التلاعب.

في هذه المرحلة ، تواجه شركات التشفير صعوبة في اللحاق باللوائح العالمية ، حيث تحتوي كل منطقة على مجموعة من القيود الخاصة بها. في بعض الأحيان ، تستغرق الأطر التنظيمية سنوات للتفاوض وتقييمها بشكل صحيح. على سبيل المثال ، تم اقتراح الأسواق الموجودة في تنظيم الأجراف المشفرة (MICA) في سبتمبر 2020 وتم تبنيها رسميًا في 31 مايو 2023 ، لكنها كانت لا تزال غير مكتملة-تم الإعلان عن بعض القواعد لـ Stablecoins في يونيو 2024 ، وتم الإعلان عن أحكام لمقدمي خدمات الأصول المشفرة في ديسمبر 2024.

على الرغم من حساسية هذه اللوائح ، فإنها لا تزال تفشل في تغليف التعقيد والسرعة وحجم البيانات التي تحدد النظم الإيكولوجية blockchain اليوم. وبالتالي ، يتم ترك المنظمين بقواعد مصممة لمشاكل الأمس.

بدلاً من فرض قيود بطانية وحجم واحد يناسب الجميع تخنق الابتكار ، يمكن أن تساعد الأدوات التي تعمل بالطاقة الذكاء الاصطناعى أيضًا الهيئات التنظيمية مع إشراف أكثر فعالية. يمكن للوكالات الحكومية التركيز على اكتشاف أنماط التلاعب والمخاطر النظامية دون المساس بمبادئ اللامركزية لاتخاذ قرارات دقيقة ودقيقة في نهاية المطاف.

من التنبؤ إلى الوقاية

لم يكن تحطم المانترا أمرًا لا مفر منه. معظم الأدوات والتقنيات التي يمكن أن تتوقع أنها موجودة بالفعل ، ولكن ما هو مفقود هو إرادة الصناعة لتنفيذها.

تحتاج الشركات إلى البدء في دمج إدارة المخاطر المتقدمة والأكثر تعقيدًا في أطر عمل أوسع للمؤسسات بدلاً من معاملتها كمجال منفصل. الاستثمار في خبرة متعددة الوظائف تمتد على النمذجة الكمية ، والبنية التحتية blockchain ، والامتثال لم يعد مجرد ترف بعد الآن ؛ إنها ضرورة لحماية سلامة السوق.

يجب على شركات التشفير القياسية مع المعايير العالمية الناشئة مثل أطراف MICA و BASEL Crypto والاستفادة من كل من التحليلات على السلسلة وبيانات التبادل في الوقت الفعلي للمراقبة الشاملة.

ستكتسب المشاريع والتبادلات والمؤسسات التي تتبنى هذه المنهجيات ميزة تنافسية وثقة المجتمع. الأهم من ذلك ، أنه يمكنهم بناء نظام بيئي للتشفير حيث يزدهر الابتكار دون التهديد المستمر للتلاعب في السوق والاصطدام الكارثي.

لم يعد السؤال إذا كان ينبغي دمج الذكاء الاصطناعى في إدارة مخاطر التشفير ، ولكن إلى متى تكون الصناعة على استعداد لاحتضانها قبل أن تتكشف الأزمة التالية ، ويتأذى المزيد من المستثمرين. هذا لا يتعلق فقط بحماية الأفراد ، ولكن أيضًا سمعة النظام الإيكولوجي بأكمله.

كل انهيار كبير ، واختراق ، وسحب السحب يؤلم ثقة الجمهور في سوق التشفير. هذا يسمح للمنظمين بالدفع للحصول على لوائح أقوى.

يمكن لمنظمة العفو الدولية أن تكمل النظام الإيكولوجي اللامركزي والمساعدة في تحديد الجهات الفاعلة السيئة ، واكتشاف نقاط الضعف النظامية ، وفصل البناة الموثوقين عن أولئك الذين يستغلون النظام.